第一篇：XX銀行股份有限公司同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系改革方案gai

XX銀行股份有限公司

同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系改革方案

一、改革目標(biāo)

目標(biāo)之一：強(qiáng)化管理。通過改革，建立與所開展的同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模和復(fù)雜程度相適應(yīng)的同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系，將同業(yè)業(yè)務(wù)納入全面風(fēng)險(xiǎn)管理，建立健全前中后臺分設(shè)的內(nèi)部控制機(jī)制，加強(qiáng)內(nèi)部監(jiān)督檢查和責(zé)任追究，確保本行依法合規(guī)開展同業(yè)業(yè)務(wù)，符合國家宏觀調(diào)控政策和銀行業(yè)監(jiān)管要求。

目標(biāo)之二：控制風(fēng)險(xiǎn)。通過改革，實(shí)行同業(yè)業(yè)務(wù)專營部門制，由本行行總部指定資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)經(jīng)營，強(qiáng)化行總部對同業(yè)業(yè)務(wù)的安全性、流動性、盈利性的統(tǒng)籌管理，確保風(fēng)險(xiǎn)得到有效控制。

目標(biāo)之三：回歸本質(zhì)。通過改革，實(shí)現(xiàn)同業(yè)業(yè)務(wù)回歸流動性管理手段的本質(zhì)，促進(jìn)流動性管理，優(yōu)化金融資源配置，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

二、組織保障

本行成立XX銀行股份有限公司同業(yè)業(yè)務(wù)改革工作組，切實(shí)加強(qiáng)改革工作的組織領(lǐng)導(dǎo)，確保9月底前全面完成同業(yè)業(yè)務(wù)改革工作任務(wù)。工作組的組長為XXX副行長，副組長為資金營運(yùn)中心XXX總經(jīng)理，組員為XXX、XXX、XXX、XXX。

三、改革重點(diǎn)

（一）管理機(jī)構(gòu)的設(shè)置。堅(jiān)持“統(tǒng)一管理、集中經(jīng)營、專業(yè)運(yùn)作、快速反應(yīng)”的工作模式，穩(wěn)健開展業(yè)務(wù)。同業(yè)業(yè)

務(wù)由本行行總部授權(quán)資金營運(yùn)中心專營。資金營運(yùn)中心不得進(jìn)行轉(zhuǎn)授權(quán)，不得辦理未經(jīng)授權(quán)或超授權(quán)的同業(yè)業(yè)務(wù)。

（二）業(yè)務(wù)的整合。資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)專營本行現(xiàn)有同業(yè)業(yè)務(wù)。具體包括同業(yè)拆借、非結(jié)算性同業(yè)存款、買入返售和賣出回購、同業(yè)投資等業(yè)務(wù)類型。

（三）操作流程的完善。結(jié)合實(shí)際，由計(jì)劃財(cái)務(wù)部主導(dǎo)、資金營運(yùn)中心配合制定同業(yè)業(yè)務(wù)操作流程。資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)修改完善現(xiàn)有同業(yè)業(yè)務(wù)操作流程，并根據(jù)業(yè)務(wù)創(chuàng)新情況制定新的管理辦法和操作流程。

（四）業(yè)務(wù)人員的歸口管理。同業(yè)業(yè)務(wù)人員歸資金營運(yùn)中心統(tǒng)一管理。分設(shè)前臺（交易員崗）、中臺（核算員崗），實(shí)行崗位輪換和強(qiáng)制休假制度。

（五）財(cái)務(wù)核算管理。由本行行總部計(jì)劃財(cái)務(wù)部、會計(jì)結(jié)算部具體分工負(fù)責(zé)相關(guān)同業(yè)業(yè)務(wù)財(cái)務(wù)核算。計(jì)劃財(cái)務(wù)部單設(shè)后臺（結(jié)算員崗），負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)資金劃轉(zhuǎn)。

（六）同業(yè)授信管理。由本行信貸管理部負(fù)責(zé)制定《同業(yè)授信管理辦法》，對表內(nèi)外同業(yè)業(yè)務(wù)進(jìn)行集中統(tǒng)一授信。本行不得進(jìn)行多頭授信，資金營運(yùn)中心不得辦理無授信額度或超授信額度的同業(yè)業(yè)務(wù)。

（七）建立責(zé)任追究制度。通過加強(qiáng)同業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)部監(jiān)督檢查，保證業(yè)務(wù)的真實(shí)性、合規(guī)性和安全性。同時(shí)，明確各崗位職責(zé)，建立責(zé)任追究制度，對在同業(yè)業(yè)務(wù)辦理過程中出現(xiàn)的違規(guī)行為，依據(jù)《XX銀行合規(guī)問責(zé)辦法》進(jìn)行處理。

四、進(jìn)度時(shí)間安排

由于我行在未出臺127號文和140號文之前，同業(yè)業(yè)務(wù)管理基本符合文件規(guī)定，故現(xiàn)有同業(yè)業(yè)務(wù)無需大范圍、大幅度進(jìn)行調(diào)整和改進(jìn)。特別是前五項(xiàng)重點(diǎn)工作在文件出臺之前就已經(jīng)全部完成。第六項(xiàng)同業(yè)授信政策必須在9月底之前建立。同時(shí)，建立健全同業(yè)業(yè)務(wù)交易對手準(zhǔn)入機(jī)制，對交易對手進(jìn)行集中統(tǒng)一的名單制管理，定期評估交易對手信用風(fēng)險(xiǎn)，動態(tài)調(diào)整交易對手名單。

2014年6月26日

第二篇：同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系改革方案

藁城恒升村鎮(zhèn)銀行 同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系改革方案

為貫徹落實(shí)《河北銀監(jiān)局關(guān)于印發(fā)規(guī)范商業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)治理工作方案的通知》（冀銀監(jiān)發(fā)?2014?93號），推進(jìn)同業(yè)業(yè)務(wù)專營部門制改革，實(shí)現(xiàn)同業(yè)業(yè)務(wù)合規(guī)經(jīng)營和規(guī)范發(fā)展，全面加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范，特制訂本方案。

一、改革目標(biāo)

（一）強(qiáng)化管理。通過改革，建立與所開展的同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模和復(fù)雜程度相適應(yīng)的同業(yè)業(yè)務(wù)治理體系，將同業(yè)業(yè)務(wù)納入全面風(fēng)險(xiǎn)管理，建立健全前中后臺分設(shè)的內(nèi)部控制機(jī)制，加強(qiáng)內(nèi)部監(jiān)督檢查和責(zé)任追究，確保本行依法合規(guī)開展同業(yè)業(yè)務(wù)，符合國家宏觀調(diào)控政策和銀行業(yè)監(jiān)管要求。

（二）控制風(fēng)險(xiǎn)。通過改革，實(shí)行同業(yè)業(yè)務(wù)專營部門制，由本行指定資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)經(jīng)營，強(qiáng)化對同業(yè)業(yè)務(wù)的安全性、流動性、盈利性的統(tǒng)籌管理，確保風(fēng)險(xiǎn)得到有效控制。

（三）回歸本質(zhì)。通過改革，實(shí)現(xiàn)同業(yè)業(yè)務(wù)回歸流動性管理手段的本質(zhì)，促進(jìn)流動性管理，優(yōu)化金融資源配置，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

二、組織保障

成立藁城恒升村鎮(zhèn)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)改革工作組，切實(shí)加強(qiáng)改革工作的組織領(lǐng)導(dǎo)，確保10月底前全面完成同業(yè)業(yè)務(wù)改革工作任務(wù)。工作組的組長為史素萍行長，副組長為主管業(yè)務(wù)副行長李志廣，組員為朱陳建、安勝華、邵夢華、楊旭。

三、改革重點(diǎn)

（一）管理機(jī)構(gòu)的設(shè)置。堅(jiān)持“統(tǒng)一管理、集中授權(quán)授信、專業(yè)運(yùn)作、快速反應(yīng)”的工作模式，穩(wěn)健開展業(yè)務(wù)。同業(yè)業(yè)務(wù)由財(cái)務(wù)會計(jì)部在授權(quán)范圍內(nèi)負(fù)責(zé)日常管理運(yùn)作和資金匯劃審批，資金營運(yùn)中心專營，風(fēng)險(xiǎn)管理部負(fù)責(zé)資金業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)督導(dǎo)。

（二）部門職責(zé)和業(yè)務(wù)范圍。資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)搜集、整理各銀行業(yè)機(jī)構(gòu)利率等相關(guān)信息，制定可行性資金運(yùn)作計(jì)劃或方案；執(zhí)行、跟蹤資金運(yùn)作實(shí)施情況；指導(dǎo)、規(guī)范和合理配置本行的資金運(yùn)用，并進(jìn)行全面監(jiān)控；修改完善現(xiàn)有同業(yè)業(yè)務(wù)操作流程，并根據(jù)業(yè)務(wù)創(chuàng)新情況制定新的管理辦法和操作流程。資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)專營本行現(xiàn)有同業(yè)業(yè)務(wù)。具體包括同業(yè)拆借、非結(jié)算性同業(yè)存款。

（三）業(yè)務(wù)人員的歸口管理。同業(yè)業(yè)務(wù)人員歸資金營運(yùn)中心統(tǒng)一管理。分設(shè)前臺交易崗、中臺監(jiān)控崗，后臺交易崗和資金清算崗，實(shí)行崗位輪換和強(qiáng)制休假制度。

（四）職責(zé)分工。前臺交易崗負(fù)責(zé)前臺交易業(yè)務(wù)，即對同業(yè)拆借等業(yè)務(wù)的詢價(jià)和成交，并打印前臺成交通知單，保證各項(xiàng)交易指令正確、及時(shí)發(fā)送。平時(shí)要密切關(guān)注銀行間市場行情、及時(shí)分析判斷國家的宏觀經(jīng)濟(jì)走勢，根據(jù)對市場行情的分析判斷以及本行資金頭寸情況，向中臺監(jiān)控崗提出拆解的對象、期限、利率、金額等方案。中臺監(jiān)控崗負(fù)責(zé)對前臺交易的業(yè)務(wù)、對象、金額，及時(shí)作出市場的風(fēng)險(xiǎn)評估、測算、以及交易對手的授信，形成分析報(bào)告供決策領(lǐng)導(dǎo)參考。后臺交易崗負(fù)責(zé)后臺交易業(yè)務(wù)，即在審核前條交易成交單和審批單的基礎(chǔ)上，進(jìn)行換人復(fù)核，跟蹤資金去向。資金清算崗應(yīng)每日根據(jù)余額表，提供資金頭寸及資金需求給交易員參考，根據(jù)相關(guān)審批書進(jìn)行資金清算，并建立相應(yīng)的臺賬，做好后續(xù)會計(jì)核算工作。

（五）操作程序。同業(yè)存款：資金營運(yùn)中心根據(jù)我行的頭寸數(shù)據(jù)，填寫審批單，由財(cái)務(wù)會計(jì)部復(fù)核，逐級上報(bào)審批并簽訂合同后，進(jìn)行資金劃轉(zhuǎn)。同業(yè)拆解：由業(yè)務(wù)發(fā)展部發(fā)起，前臺交易員提出拆借方案，由中臺監(jiān)控崗審核交易對手的授信資料包括相關(guān)證照和近期財(cái)務(wù)報(bào)表，提出授信額度并報(bào)本行風(fēng)險(xiǎn)管理委員會審批，逐筆訂立交易合同后，方可辦理資金劃轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。

（六）財(cái)務(wù)核算管理。本行計(jì)劃由清算中心具體分工負(fù)責(zé)相關(guān)同業(yè)業(yè)務(wù)財(cái)務(wù)核算。計(jì)劃財(cái)務(wù)部單設(shè)后臺（結(jié)算員崗），負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)資金劃轉(zhuǎn)。

（七）建立責(zé)任追究制度。通過加強(qiáng)同業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)部監(jiān)督檢查，保證業(yè)務(wù)的真實(shí)性、合規(guī)性和安全性。同時(shí)，明確各崗位職責(zé)，建立責(zé)任追究制度，對在同業(yè)業(yè)務(wù)辦理過程中出現(xiàn)的違規(guī)行為，依據(jù)《藁城恒升村鎮(zhèn)銀行工作人員違反金融規(guī)章制度行為責(zé)任追究辦法》進(jìn)行處理。

四、健全治理體系

（一）同業(yè)授權(quán)管理。對資金營運(yùn)中心進(jìn)行集中統(tǒng)一授權(quán)，至少每對授權(quán)進(jìn)行一次重新評估和核定，資金營運(yùn)中心不得進(jìn)行轉(zhuǎn)授權(quán)，不得辦理未經(jīng)授權(quán)或超授權(quán)的同業(yè)業(yè)務(wù)。

（二）同業(yè)授信管理。由本行業(yè)務(wù)發(fā)展部負(fù)責(zé)制定《同業(yè)授信管理辦法》，對表內(nèi)外同業(yè)業(yè)務(wù)進(jìn)行集中統(tǒng)一授信。本行不得進(jìn)行多頭授信，資金營運(yùn)中心不得辦理無授信額度或超授信額度的同業(yè)業(yè)務(wù)。

（三）對手準(zhǔn)入機(jī)制。建立健全同業(yè)業(yè)務(wù)交易對手準(zhǔn)入機(jī)制，對交易對手進(jìn)行集中統(tǒng)一的名單制管理，定期評估交易對手信用風(fēng)險(xiǎn)，動態(tài)調(diào)整交易對手名單。

（四）應(yīng)急計(jì)劃。制定同業(yè)業(yè)務(wù)應(yīng)急計(jì)劃，保證同業(yè)業(yè)務(wù)的連續(xù)性和有效性。

2014年9月12日

第三篇：銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

(2014-05-21 19:51:47)轉(zhuǎn)載▼ 標(biāo)簽： 分類： 專題研究

財(cái)經(jīng)

華寶證券研究報(bào)告等

我國銀行同業(yè)資產(chǎn)包括存放同業(yè)、拆出資金和買入返售金融資產(chǎn)，同業(yè)負(fù)債包括同業(yè)存放、拆入資金和賣出回購金融資產(chǎn)。按13%的比例估算，中國銀行業(yè)整體的同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模，接近20萬億元。

一、銀行同業(yè)業(yè)務(wù)驅(qū)動因素

縱觀我國同業(yè)業(yè)務(wù)出現(xiàn)的背景，其驅(qū)動因素主要是規(guī)避政策和尋求套利空間，而隨著金融市場的發(fā)展，商業(yè)銀行與其他金融機(jī)構(gòu)存在的資金融通需求客觀上也極大促進(jìn)了同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展。近年來，銀行買入返售資產(chǎn)規(guī)模激增，主要包括買入返售信托受益權(quán)和買入返售票據(jù)業(yè)務(wù)。

（一）規(guī)避政策

央行為防止銀行過度擴(kuò)張，目前規(guī)定商業(yè)銀行最高的存貸比例為75%，同時(shí)我國《商業(yè)銀行法》規(guī)定，“對同一借款人的貸款余額與商業(yè)銀行資本余額的比例不得超過百分之十”，但商業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)皆不受此類規(guī)定的約束。同時(shí)商業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)無需繳納存款準(zhǔn)備金，沒有撥備覆蓋率指標(biāo)，并且商業(yè)銀行對我國其它商業(yè)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重僅為25%，遠(yuǎn)低于商業(yè)銀行對一般企業(yè)債權(quán)100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。為此銀行通過開展同業(yè)業(yè)務(wù)，讓資產(chǎn)產(chǎn)生了更多的收益。

注釋1：“買入返售業(yè)務(wù)”是指分行按照返售協(xié)議約定先買入再按固定價(jià)格返售信托資產(chǎn)受益權(quán)而融出資金的業(yè)務(wù)，其中回購方應(yīng)提供明確的、無條件的書面回購承諾或與我行簽署相關(guān)協(xié)議，承諾不因標(biāo)的物瑕疵、市場價(jià)格等環(huán)境的變化而提出抗辯，且資產(chǎn)返售日應(yīng)不晚于資產(chǎn)到期日前。

而信貸調(diào)控政策對相關(guān)行業(yè)貸款的限制及對融資主體的要求，使得商業(yè)銀行往往無法為授信客戶發(fā)放貸款，而為留住此類客戶，銀行借道同業(yè)，通過買入返售等同業(yè)手段來滿足客戶的融資需求。

（二）尋求套利空間

我國商業(yè)銀行存款、貨款利率受到管制，但我國金融市場利率、金融工具的利率均已實(shí)現(xiàn)了市場定價(jià)。存款市場利率管制與金融市場利率的同時(shí)并行，則可能創(chuàng)造了套利空間。據(jù)統(tǒng)計(jì)，相同期限的上海銀行間拆借利率基本高于存款利率，如2012年1月至2013年6月，3月期SHIBOR利率較3月期定期存款利率平均高1.48%，一年期SHIBOR利率較一年期定期存款利率平均高1.5% 由于銀行買入返售等同業(yè)業(yè)務(wù)的收益率普遍高于拆借利率，使得中小股份行從資金充裕的大行拆得資金，利用期限錯(cuò)配進(jìn)行短債長投，以獲得高利差，而這一舉措容易導(dǎo)致同業(yè)資金被“鎖住”，引發(fā)銀行資金流動性問題，6月銀行間拆借利率的一路飆升，使部分銀行陷入流動性危機(jī)則是最好的例證。

二、同業(yè)業(yè)務(wù)的種類

（一）同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債

我國銀行同業(yè)資產(chǎn)包括存放同業(yè)、拆出資金和買入返售金融資產(chǎn)，同業(yè)負(fù)債包括同業(yè)存放、拆入資金和賣出回購金融資產(chǎn)。

1、同業(yè)資產(chǎn)

存放同業(yè)：商業(yè)銀行放在其他銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)的存款。滿足客戶與本銀行之間各類業(yè)務(wù)往來的資金清算需求及部分盈利性需求。

拆出資金：金融機(jī)構(gòu)（主要是商業(yè)銀行之間）為了調(diào)劑資金余缺而短期借出資金的行為，無抵質(zhì)押物。拆出資金在同業(yè)市場融通，獲得盈利。

買入返售：先買入某金融資產(chǎn)，再按約定價(jià)格進(jìn)行回售從而融出資金。債券、票據(jù)、股票、信托受益權(quán)等金融資產(chǎn)的返售。

2、同業(yè)負(fù)責(zé)

同業(yè)存放：其它銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)存放在商業(yè)銀行的存款。以第三方存管資金為主。

拆入資金：金融機(jī)構(gòu)（主要是商業(yè)銀行之間）為了調(diào)劑資金余缺而短期借出資金的行為，無抵質(zhì)押物。向同業(yè)市場拆入資金，滿足投資需求和流動性需要

賣出回購：根據(jù)回購協(xié)議按約債券、票據(jù)、股票、定價(jià)格賣出金融資產(chǎn)從而融入資金。信托受益權(quán)等金融資產(chǎn)的回購。

（二）買入返售信托受益權(quán)

信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓后，轉(zhuǎn)讓人不再享有受益權(quán)，受讓人享有該受益權(quán)并成為新的信托受益人。《信托法》第48條規(guī)定，受益人的信托受益權(quán)可以依法轉(zhuǎn)讓和繼承。

1、模式一：銀信合作——抽屜協(xié)議

信托受益權(quán)買入返售最基本的模式就是銀信合作下授信銀行“出?！?。如圖所示，B銀行為融資客戶甲的授信銀行，礙于信貸規(guī)模或政策限制，B銀行無法直接貸款給甲，因此通過信托公司發(fā)行單一信托計(jì)劃，讓合作銀行A銀行認(rèn)購該信托計(jì)劃的受益權(quán)為融資客戶提供資金。在此種模式下，B銀行并非直接受讓A銀行的信托受益權(quán)，而是為該信托計(jì)劃提供增信支持，與A銀行簽訂《遠(yuǎn)期信托受益權(quán)回購協(xié)議》，承諾在融資客戶無法償還信托借款時(shí)，自己出資回購，也即為信托計(jì)劃兜底。這也是業(yè)務(wù)領(lǐng)域廣為流傳的銀行“明?！薄ⅰ鞍当！钡瘸霰：袨椋鞍当！币脖环Q為抽屜協(xié)議。

在上述參與者的基礎(chǔ)上，B銀行可能同時(shí)拉入2-3個(gè)銀行共同運(yùn)作，因此可能產(chǎn)生了第四方、乃至第五方的多邊合作模式。信托的包裝形式則可能出現(xiàn)TOT模式，即用另一新成立的信托買入前一實(shí)際融資的信托；在銀行參與后，又形成了新的買入返售業(yè)務(wù)。

2、模式二：雙邊合作——信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓與回購

在此模式中，融資客戶甲的授信銀B銀行找來A銀行，讓A銀行以理財(cái)資金購買上述信托受益權(quán)為客戶甲融通資金，同時(shí)以自有資金受讓A銀行的信托收益權(quán)。A銀行將此業(yè)務(wù)計(jì)入買入返售金融資產(chǎn)項(xiàng)、可供出售金融資產(chǎn)、應(yīng)收賬款類投資下，從而實(shí)現(xiàn)間接為客戶融資。

3、模式三：三方買入返售業(yè)務(wù)

三方買入返售業(yè)務(wù)中，A銀行作為資金過橋方，以理財(cái)資金設(shè)立信托，形成信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓給B銀行，B銀行作為信托資金的實(shí)質(zhì)提供方，以自有資金或理財(cái)資金以受讓A銀行的信托受益。C銀行為信托計(jì)劃的兜底方，是為融資客戶甲提供授信的銀行，在不提供資金、不占用貸款規(guī)模前提下為授信客戶融資提供擔(dān)保，承諾在信托計(jì)劃到期前無條件購買B銀行從A銀行受讓的信托受益權(quán)。

4、相互反向操作

2013年3月份，銀行理財(cái)8號文出臺，矛頭直指銀行理財(cái)非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)，為達(dá)到“理財(cái)資金投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的余額在任何時(shí)點(diǎn)均以理財(cái)產(chǎn)品余額的35％與商業(yè)銀行上一審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)的4 ％之間孰低者為上限”的硬性要求，非標(biāo)資產(chǎn)超標(biāo)的銀行使出渾身解數(shù)來降非標(biāo)，而買入返售業(yè)務(wù)成為其降非標(biāo)的不二選擇，商業(yè)銀行通過互買對方銀行的非標(biāo)理財(cái)產(chǎn)品，不僅達(dá)到降非標(biāo)目的，而且互相購買彼此銀行兜底的非標(biāo)債權(quán)，能夠讓風(fēng)險(xiǎn)資本的占用降低至20%，可謂一舉兩得。

新規(guī)：理財(cái)資金投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的余額在任何時(shí)點(diǎn)均以理財(cái)產(chǎn)品余額的 35%與商業(yè)銀行上一審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)的 4%之間孰低者為上限。

（三）買入返售票據(jù)

票據(jù)在貼現(xiàn)前體現(xiàn)在銀行的表外業(yè)務(wù)，貼現(xiàn)后則被納入表內(nèi)貸款項(xiàng)下的票據(jù)融資科目。

轉(zhuǎn)貼現(xiàn)分為賣斷式貼現(xiàn)與回購式貼現(xiàn)。賣斷式貼現(xiàn)是指銀行甲將票據(jù)賣斷給銀行乙，銀行甲的貸款下降，銀行乙的貸款增加，回購式貼現(xiàn)是指銀行甲將票據(jù)賣給銀行乙從而獲得資金，但承諾到期回購票據(jù)資產(chǎn)。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)后銀行甲的買入返售資產(chǎn)減少，銀行乙的賣出回購資產(chǎn)增加。再貼現(xiàn)。再貼現(xiàn)指中央銀行通過買進(jìn)商業(yè)銀行持有的已貼現(xiàn)但尚未到期的商業(yè)匯票，從而向商業(yè)銀行融出資金的行為。

票據(jù)買入返售也即回購式轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，銀行按買入返售協(xié)議買入票據(jù)再按固定價(jià)格回售從而融出資金。部分銀行與農(nóng)村信用社采用票據(jù)“雙買斷”手法以此達(dá)到逃匿信貸規(guī)模的目的。按照規(guī)范的會計(jì)處理方法，商業(yè)銀行或者農(nóng)信社在收進(jìn)票據(jù)后，需要將該筆業(yè)務(wù)記在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)“票據(jù)融資”科目下，占用信貸規(guī)模，也稱“進(jìn)表”。當(dāng)銀行將該筆業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)賣斷后，該筆票據(jù)可以從“票據(jù)融資”科目中扣除，做到“出表”。但如果銀行是以回購的方式將該筆票據(jù)轉(zhuǎn)出去，則仍要留在“票據(jù)融資”科目下，不能“出表”。

然而一些地區(qū)的農(nóng)信社仍在沿用老的會計(jì)處理模式，不區(qū)分“票據(jù)賣斷”和“票據(jù)回購”會計(jì)處理，即農(nóng)信社無論是將票據(jù)賣斷還是回購，都可以在“票據(jù)融資”科目下扣除。由于監(jiān)管規(guī)定，銀行間票據(jù)業(yè)務(wù)，一方“出表”，另一方必須“進(jìn)表”，對于這種雙方都“出表”屬于“雙買斷”行為是明令禁止的。因此銀行利用這些監(jiān)管不規(guī)范的農(nóng)信社作為交易對手，先將票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)賣給農(nóng)信社，做到“出表”，再從農(nóng)信社逆回購買入票據(jù)，并計(jì)入“買入返售”科目下，成為一項(xiàng)表外業(yè)務(wù)，從而騰出信貸規(guī)模。

（四）買入返售的會計(jì)處理

1、浦發(fā)銀行

買入返售交易為買入資產(chǎn)時(shí)已協(xié)議于約定日以協(xié)定價(jià)格出售相同之資產(chǎn)，買入的資產(chǎn)不予以確認(rèn)，對交易對手的債權(quán)在“買入返售金融資產(chǎn)”中列示。賣出回購交易為賣出資產(chǎn)時(shí)已協(xié)議于約定日回購相同之資產(chǎn)，賣出的資產(chǎn)不予以終止確認(rèn)，對交易對手的債務(wù)在“賣出回購金融資產(chǎn)款”中列示。買入返售協(xié)議中所賺取之利息收入及賣出回購協(xié)議須支付之利息支出在協(xié)議期間按實(shí)際利率法確認(rèn)為利息收入及利息支出。

2、興業(yè)銀行

3、華夏銀行

按回購合約出售的有價(jià)證券、票據(jù)及發(fā)放貸款和墊款等資產(chǎn)仍按照出售前的金融資產(chǎn)項(xiàng)目分類列報(bào)，向交易對手收取的款項(xiàng)作為賣出回購金融資產(chǎn)款列示。為按返售合約買入有價(jià)證券、票據(jù)及貸款等資產(chǎn)所支付的對價(jià)在買入返售金融資產(chǎn)中列示。買入返售或賣出回購業(yè)務(wù)的買賣價(jià)差，在交易期間內(nèi)采用實(shí)際利率法攤銷，產(chǎn)生的利得或損失計(jì)入當(dāng)期損益。

三、同業(yè)業(yè)務(wù)影響

（一）帶來活期存款分流，存款增長壓力顯著加大

存款增速的同比下滑，銀行感覺到來自存款端的壓力。分析銀行存款結(jié)構(gòu)，不難發(fā)現(xiàn)從2007年至2013年5月，活期存款與儲蓄存款占貨幣與準(zhǔn)貨幣（M2）比例在逐年下降，其中活期存款比例下降更為明顯。兩者比例的下滑，一方面與經(jīng)濟(jì)增長速度放緩有關(guān)，而另一方面則與銀行表外業(yè)務(wù)的興起密切相關(guān)。隨著存款利率的低迷和居民理財(cái)意識的提高，銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托產(chǎn)品成為活期存款和儲蓄存款的普遍替代方式，顯著分流了部分活期存款和儲蓄存款，使之轉(zhuǎn)移至表外。這部分資金一方面通過買入返售等業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移計(jì)入同業(yè)存放負(fù)債，直接導(dǎo)致同業(yè)存放資金的增加，另一方面由于表外業(yè)務(wù)急劇增加引起銀行資金的流動性缺口，而這部分缺口銀行又通過同業(yè)拆入來彌補(bǔ)，直接導(dǎo)致同業(yè)負(fù)債規(guī)模的大幅增加。

（二）低資本占用收入顯著增加，銀行資產(chǎn)負(fù)債表規(guī)模明顯擴(kuò)大 2012年6月《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》第六十一條規(guī)定“商業(yè)銀行對我國其它商業(yè)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為25%，其中原始期限三個(gè)月以內(nèi)（含）債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%；以風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%的金融資產(chǎn)作為質(zhì)押的債權(quán)，其覆蓋部

分的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%；商業(yè)銀行對我國其它商業(yè)銀行的次級債權(quán)（未扣除部分）的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”，而第六十二條和六十三條分別規(guī)定“商業(yè)銀行對我國其它金融機(jī)構(gòu)債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”、“商業(yè)銀行對一般企業(yè)債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”。因此，各商業(yè)銀行傾向于通過配臵同業(yè)資產(chǎn)來降低風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，同時(shí)提高資產(chǎn)收益水平。

2012年上市銀行同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到10.5萬億元，較2006年的1.4萬億增長了6.5倍，成為銀行資產(chǎn)大規(guī)模擴(kuò)張的重要貢獻(xiàn)因素。由于銀行信貸規(guī)模受到嚴(yán)格調(diào)控，而近幾年銀行間流動資金較為寬裕，同業(yè)拆借利率也處于較低的水平，因此通過拆入資金及同業(yè)存放擴(kuò)大總資產(chǎn)規(guī)模成為各商業(yè)銀行上乘的選擇。而買入返售等業(yè)務(wù)與同業(yè)資金拆借存在的天然信用利差也極大推動了同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展。

（三）資產(chǎn)端與負(fù)債端期限錯(cuò)配，易引發(fā)流動性風(fēng)險(xiǎn)

同業(yè)業(yè)務(wù)資產(chǎn)端包括“存放同業(yè)”、“拆入資金”及“買入返售”，期限普遍偏長，以興業(yè)銀行為例，其買入返售票據(jù)余期一般在3個(gè)月左右，買入返售信托受益權(quán)余期一般在9個(gè)月。而同業(yè)資產(chǎn)對應(yīng)的同業(yè)負(fù)債期限則短很多，以民生銀行為例，其2011年末，同業(yè)負(fù)債端（同業(yè)及其他金融機(jī)構(gòu)存放款項(xiàng)、拆入資金、向其他金融機(jī)構(gòu)借款）剩余期限在一個(gè)月內(nèi)的短期資金占比42.8%，2012年末已接近50%。

然而，一些激進(jìn)型的商業(yè)銀行為追求高收益，通過擴(kuò)大期限錯(cuò)配，拆短投長，將同業(yè)存放資金、拆入資金投資于期限較長的票據(jù)類資產(chǎn)及買入返售資產(chǎn)。在銀行間整體流動性寬松，銀行間拆借利率較低時(shí)，此舉能帶來較高的收益，同時(shí)各家銀行也能“相安無事”。然而，在貨幣政策一收緊時(shí)，則易引發(fā)流動性風(fēng)險(xiǎn)。

隨著存貸息差越來越收窄，而金融機(jī)構(gòu)利率的市場化帶來的信用利差，而使得股份制銀行同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大，同業(yè)業(yè)務(wù)收入也節(jié)節(jié)攀升。買入返售業(yè)務(wù)將資金投向房地產(chǎn)信托、政信合作類信托，資金流入房地產(chǎn)企業(yè)、政府平臺公司，不僅與央行調(diào)控政策背道而馳，而且資金流入“影子銀行”體系，難于監(jiān)控，也易引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，而制造類企業(yè)特別是民營制造類企業(yè)卻由于得不到銀行資金 的支持而陷入疲弱的窘境。企業(yè)工業(yè)增加值同比出現(xiàn)下降，私營企業(yè)下降幅度尤為明顯。銀行信貸體系發(fā)展的停滯不前，伴隨而來的是影子銀行的繁榮，近幾年影子銀行的迅猛發(fā)展，正是以傳統(tǒng)銀行業(yè)信貸規(guī)模的萎縮為前提的，其背景，則是中國長期利率管制和短期貨幣緊縮政策的雙重效應(yīng)疊加，而銀行追逐同業(yè)業(yè)務(wù)的高收益則加劇了信貸規(guī)模的萎縮。

第四篇：銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)：面向利率市場化的金融創(chuàng)新

近十年來,中國銀行業(yè)改革最重大的成功就是把商業(yè)銀行真正商業(yè)化。商業(yè)銀行成為了真正的商業(yè)化主體，經(jīng)營目標(biāo)明確，預(yù)算軟約束逐步硬化，然而盈利性與穩(wěn)定性沖突的經(jīng)典問題也隨之而來。

利率市場化的根本動力來源于金融機(jī)構(gòu)本身提高資本回報(bào)的需求。根據(jù)杜邦公式，資本回報(bào)率等于息差、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、杠桿率三者的乘積。當(dāng)息差受到擠壓、表內(nèi)杠桿又受到資本監(jiān)管的約束時(shí)，只有靠提高資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率來提高資本回報(bào)。如果提供給銀行標(biāo)準(zhǔn)的資產(chǎn)證券化工具，建設(shè)資產(chǎn)證券化市場，則銀行可以在利率市場化浪潮下繼續(xù)穩(wěn)健盈利，美國的資產(chǎn)證券化市場就是經(jīng)歷三十年發(fā)展而成長起來的。但如果缺失這樣的工具和市場，銀行只能加大資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配以提高息差或者在降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占用上作文章，于是就出現(xiàn)了同業(yè)業(yè)務(wù)模式大發(fā)展。

宏觀上看，同業(yè)業(yè)務(wù)模式使得負(fù)債比較富裕的大型商業(yè)銀行與負(fù)債比較緊缺的中小商業(yè)銀行形成了良好的互補(bǔ)，中小商業(yè)銀行通過同業(yè)負(fù)債的快速擴(kuò)張，顯著提升了資產(chǎn)規(guī)模，大型商業(yè)銀行則起到了存款批發(fā)商的角色。具體而言，股份制和城商行加大信托受益權(quán)和買入返售項(xiàng)下票據(jù)的配置力度：2012年，股份制銀行持有的信托受益權(quán)、票據(jù)占比分別提高了3.7%和2.5%，而城商行信托受益權(quán)、票據(jù)占比分別提高了5.4%和5.5%。另一方面，股份制和城商行均在全面收縮傳統(tǒng)信貸、債券投資、資金業(yè)務(wù)。股份制銀行貸款收縮較大，而城商行債券和資金業(yè)務(wù)收縮較大。五大行主要資產(chǎn)配置仍集中于傳統(tǒng)貸款和存放同業(yè)，它們的比重分別提高了0.3%和1%。信托受益權(quán)發(fā)展較為謹(jǐn)慎，比重基本沒有增長，但買入返售項(xiàng)下票據(jù)卻在加大，且比重提高了0.5%。債券投資受到擠壓較大。

商業(yè)銀行發(fā)展的同業(yè)業(yè)務(wù)的確是在滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資需求，但這個(gè)業(yè)務(wù)存在兩個(gè)問題，第一個(gè)問題是這一業(yè)務(wù)加劇了金融脆弱性，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)上升，貸存比監(jiān)管失效；第二個(gè)問題是這一業(yè)務(wù)在現(xiàn)有的流動性管理框架下會造成銀行間流動性緊張。

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)因六月份資金市場異常波動而備受關(guān)注，這次“波動”在很大程度上源于銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)引發(fā)了多輪震蕩沖擊，以同業(yè)負(fù)債支撐的負(fù)債快速擴(kuò)張?jiān)陉P(guān)鍵時(shí)點(diǎn)的波動性很大，而同業(yè)資產(chǎn)又與同業(yè)負(fù)債出現(xiàn)了顯著的期限錯(cuò)配，加上買入返售項(xiàng)目下的信托收益權(quán)流動性很差，這就使得資金的騰挪相當(dāng)困難，快速增長的同業(yè)業(yè)務(wù)造成了靠穩(wěn)定性差的短期限負(fù)債支持流動性差的長期限資產(chǎn)的狀況，在這樣的資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)位的結(jié)構(gòu)下，輕微的流動性沖擊會造成很大的流動性波瀾。

從監(jiān)管的角度看，金融脆弱性確實(shí)因同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展而明顯加劇，但這樣的業(yè)務(wù)快速發(fā)展是有客觀環(huán)境支持的?；A(chǔ)貨幣和廣義貨幣的矛盾是流動性大幅波動的根源，作為央行負(fù)債的基礎(chǔ)貨幣與作為商業(yè)銀行負(fù)債的廣義貨幣在2009年后的變化可以說是分道揚(yáng)鑣。其根本原因在于中國的國際收支盈余大幅下降，這意味著實(shí)體經(jīng)濟(jì)從外部獲得的收入下降、央行被動發(fā)行的基礎(chǔ)貨幣的投放下降，而經(jīng)濟(jì)增速并未像國際收支盈余一樣大幅下滑，實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣需求依然維持在較高水平，這就需要金融體系提供更多的融資，于是我們看到社會融資規(guī)模以超過20%的增速超比例增長，而基礎(chǔ)貨幣增速下降至5%以下，銀行間貨幣市場是靠商業(yè)銀行開在央行的賬戶清算的，可以說是以基礎(chǔ)貨幣結(jié)算的，而實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支付是靠經(jīng)濟(jì)實(shí)體在商業(yè)銀行開的賬戶結(jié)算的，可以說是以廣義貨幣結(jié)算的，于是出現(xiàn)了兩個(gè)層次流動性的分歧，銀行間流動性處于偏緊狀態(tài)，而實(shí)體經(jīng)濟(jì)流動性處于偏松的狀態(tài)。2010-2011年，原來央行靠央票等工具凍結(jié)的銀行間市場流動性大規(guī)模解凍，這緩解了銀行間流動性的緊張，但2012年3季度，商業(yè)銀行對央行的凈債權(quán)已經(jīng)降至零附近，也就是說，已經(jīng)沒有儲備的余糧了，于是央行開啟了逆回購工具，而今年上半年由于大量套利資金流入使得基礎(chǔ)貨幣投放有所回升，銀行間市場出現(xiàn)了流動性持續(xù)寬松的幻象，5月份套利反向，銀行間流動性的沖擊就發(fā)生了。而同業(yè)業(yè)務(wù)的模式恰恰是派生存款增加了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的流動性，而耗用了備付金，降低了銀行間市場的流動性，于是就出現(xiàn)了央行希望商業(yè)銀行整體壓縮資產(chǎn)，而作為獨(dú)立個(gè)體的商業(yè)銀行總希望爭奪更多的負(fù)債支撐資產(chǎn)，爭奪負(fù)債的結(jié)果就是市場利率大幅飆升。

由于同業(yè)業(yè)務(wù)的定價(jià)早已市場化，不受存貸款基準(zhǔn)利率的鉗制，因此，同業(yè)業(yè)務(wù)推動了商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債的市場化，從而推動了整個(gè)利率市場化進(jìn)程。

如果我們比較一下中美的銀行業(yè)，我們從同業(yè)業(yè)務(wù)上能看到一些外國銀行業(yè)演化的影子，中國商業(yè)銀行在利率市場化進(jìn)程中在表內(nèi)的體現(xiàn)就是負(fù)債同業(yè)化，而美國商業(yè)銀行則是負(fù)債市場化，對企業(yè)和居民的一般存款負(fù)債占比都出現(xiàn)了持續(xù)的下降。在資產(chǎn)端，中國商業(yè)銀行通過資產(chǎn)同業(yè)化和表外化降低了資本占用，提高了資本回報(bào)，而美國商業(yè)銀行通過資產(chǎn)證券化，提高資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，從而提高資本回報(bào)。

同業(yè)業(yè)務(wù)中經(jīng)常出現(xiàn)的甲乙丙三方模式其實(shí)質(zhì)就是把資金和信用分開交易，有資本緩釋功能，正是類似于國外信用違約互換的初級功能，在國內(nèi)的資本監(jiān)管中，缺少對現(xiàn)存信用風(fēng)險(xiǎn)緩釋合約（憑證）資本緩釋功能的認(rèn)可，于是銀行就開發(fā)出略顯灰色的同業(yè)三方模式替代。更進(jìn)一步講，近兩年來中國商業(yè)銀行的投行化非常明顯，這和美國銀行體系十年前的情況并無本質(zhì)區(qū)別，但由于中國當(dāng)前市場和監(jiān)管的限制，中國商業(yè)銀行并未完全復(fù)制美國模式，而是開發(fā)出投行與同業(yè)業(yè)務(wù)共同推動的商業(yè)模式投行化的演進(jìn)路徑。

監(jiān)管的責(zé)任是讓信息透明化，疏勝于堵。經(jīng)過六月份市場波動的教育，如果監(jiān)管部門再強(qiáng)制要求同業(yè)買入返售信托受益權(quán)提足撥備，并視同信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，則同業(yè)業(yè)務(wù)的資本回報(bào)率會下降，同時(shí)資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配也需要逆轉(zhuǎn)，同業(yè)業(yè)務(wù)模式再次面臨轉(zhuǎn)型。關(guān)上一道門的同時(shí)，需要打開一扇窗，資產(chǎn)證券化和大額可轉(zhuǎn)讓存單，同業(yè)存單這些標(biāo)準(zhǔn)化的工具應(yīng)該提供給市場，讓金融機(jī)構(gòu)可以在陽光下應(yīng)對利率市場化浪潮。

第五篇：某某銀行股份有限公司同業(yè)存單業(yè)務(wù)管理暫行辦法

某某銀行股份有限公司 同業(yè)存單業(yè)務(wù)管理暫行辦法

第一條 為促進(jìn)本行同業(yè)存單業(yè)務(wù)健康發(fā)展，規(guī)范同業(yè)存單發(fā)行和交易業(yè)務(wù)運(yùn)作，防范和控制業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)《同業(yè)存單管理暫行辦法》、《銀行間市場同業(yè)存單發(fā)行交易規(guī)程》、《銀行間市場清算所股份有限公司同業(yè)存單登記托管、清算結(jié)算業(yè)務(wù)操作規(guī)程》及有關(guān)金融法規(guī)和國際慣例，制定本辦法。

第二條 本辦法所指同業(yè)存單，是指銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)法人（以下簡稱“存款類金融機(jī)構(gòu)”）在全國銀行間市場上發(fā)行的記賬式定期存款憑證，是一種貨幣市場工具。

第三條 本辦法適用于某某銀行股份有限公司同業(yè)存單的發(fā)行和交易業(yè)務(wù)。

發(fā)行業(yè)務(wù)，即本行作為發(fā)行人，采取公開發(fā)行或定向發(fā)行方式，面向全國銀行間拆借市場成員、基金管理公司及基金類產(chǎn)品發(fā)行同業(yè)存單的業(yè)務(wù)。

交易業(yè)務(wù)，即本行作為投資人，在一級市場認(rèn)購其他存款類金融機(jī)構(gòu)所發(fā)行的同業(yè)存單，以及在二級市場進(jìn)行同業(yè)存單交易的業(yè)務(wù)。

第四條 本行同業(yè)存單的發(fā)行與交易應(yīng)遵循公平、誠信、自律的原則。

第五條 總行資金營運(yùn)中心為同業(yè)存單業(yè)務(wù)主管部門，負(fù)責(zé)擬定同業(yè)存單發(fā)行計(jì)劃、監(jiān)管聯(lián)絡(luò)及跨部門協(xié)調(diào)等工 作，負(fù)責(zé)同業(yè)存單發(fā)行和交易的系統(tǒng)操作及在銀行間市場清算所股份有限公司進(jìn)行登記、托管。

第六條 總行計(jì)劃財(cái)務(wù)部結(jié)合全行資產(chǎn)負(fù)債合理配置和流動性管理需要，配合審議同業(yè)存單業(yè)務(wù)發(fā)行策略、風(fēng)險(xiǎn)政策、財(cái)務(wù)政策、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量政策等。

第七條 總行風(fēng)險(xiǎn)管理部負(fù)責(zé)對同業(yè)存單發(fā)行業(yè)務(wù)的流動性風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)實(shí)行監(jiān)控。

第八條 總行合規(guī)管理部負(fù)責(zé)對同業(yè)存單發(fā)行業(yè)務(wù)的合規(guī)情況實(shí)行監(jiān)控。

第九條 總行會計(jì)結(jié)算部、清算中心負(fù)責(zé)同業(yè)存單業(yè)務(wù)的核算，完成日常資金清算、同業(yè)存單托管結(jié)算、會計(jì)核算等工作。

第十條 總行董事會辦公室負(fù)責(zé)配合總行資金營運(yùn)中心對本行發(fā)行的同業(yè)存單發(fā)行要素公告、發(fā)行情況公告以及發(fā)行計(jì)劃等信息披露工作。

第十一條 同業(yè)存單業(yè)務(wù)實(shí)行前后臺職責(zé)分離，相互監(jiān)督、相互制約。

第十二條 本行同業(yè)存單的發(fā)行由總行資金營運(yùn)中心統(tǒng)一管理和操作，總行其他部門和分支行不得開展。

第十三條 總行資金營運(yùn)中心應(yīng)于每年首期同業(yè)存單發(fā)行前，經(jīng)總行領(lǐng)導(dǎo)班子同意后向人民銀行總行備案發(fā)行計(jì)劃，并在全國銀行間同業(yè)拆借中心（以下簡稱“同業(yè)拆借中心”）注冊當(dāng)年發(fā)行額度。當(dāng)年發(fā)行額度不得超過本行向人民銀行總行備案的發(fā)行計(jì)劃。第十四條 總行資金營運(yùn)中心在發(fā)行每年首期同業(yè)存單時(shí)應(yīng)至少提前3個(gè)工作日，向同業(yè)拆借中心提交：

1、向人民銀行備案后的同業(yè)存單發(fā)行計(jì)劃；

2、發(fā)行人基本情況表；

3、同業(yè)拆借中心要求的其他材料?？傂卸聲k公室通過中國貨幣網(wǎng)和銀行間市場清算所股份有限公司官方網(wǎng)站，披露該的發(fā)行計(jì)劃。

在該內(nèi)若發(fā)行計(jì)劃發(fā)生重大或?qū)嵸|(zhì)性變化的，總行資金營運(yùn)中心經(jīng)總行領(lǐng)導(dǎo)班子同意后，應(yīng)會同總行董事會辦公室及時(shí)重新披露更新后的發(fā)行計(jì)劃。信息披露遵循誠實(shí)信用原則，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。

第十五條 本行同業(yè)存單發(fā)行注冊額度實(shí)行余額管理，內(nèi)任何時(shí)點(diǎn)的同業(yè)存單余額均不得超過當(dāng)年注冊額度。

同業(yè)存單余額 = 已發(fā)行未到期的同業(yè)存單總額 + 已公告未發(fā)行的同業(yè)存單總額。

第十六條 本行同業(yè)存單發(fā)行采取電子化方式，在全國銀行間市場公開發(fā)行或定向發(fā)行。

公開發(fā)行可以采用招標(biāo)發(fā)行和報(bào)價(jià)發(fā)行：招標(biāo)發(fā)行包括單一價(jià)格招標(biāo)和數(shù)量招標(biāo)；報(bào)價(jià)發(fā)行是指本行在發(fā)行前確定同業(yè)存單的全部發(fā)行要素，發(fā)行開始后投資人點(diǎn)擊該報(bào)價(jià)即以發(fā)行人設(shè)定的發(fā)行要素認(rèn)購成交。

定向發(fā)行是指本行向特定投資人發(fā)行同業(yè)存單，本行與投資人雙方商定有關(guān)發(fā)行要素。

第十七條 本行同業(yè)存單的發(fā)行利率、發(fā)行價(jià)格等以市場化方式確定。其中，固定利率存單期限原則上不超過1年，期限為1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、9個(gè)月和1年，參考同期限SHIBOR定價(jià)。浮動利率存單以SHIBOR為浮動利率基準(zhǔn)計(jì)息，期限為1年、2年和3年。

第十八條 總行資金營運(yùn)中心根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)、貨幣政策、市場環(huán)境的變化趨勢以及流動性管理要求，在當(dāng)年發(fā)行注冊額度內(nèi)，確定每期同業(yè)存單的發(fā)行金額、期限和價(jià)格（或利率、利差）范圍。單期發(fā)行金額不得低于5000萬元人民幣。

第十九條 總行資金營運(yùn)中心根據(jù)市場整體情況和同業(yè)客戶整體情況，確定本行每期同業(yè)存單的投資人范圍。投資本行同業(yè)存單的機(jī)構(gòu)應(yīng)為全國銀行間拆借市場成員、基金管理公司及基金類產(chǎn)品。

第二十條 總行資金營運(yùn)中心負(fù)責(zé)本行同業(yè)存單發(fā)行流程中的發(fā)行條款設(shè)置，如有需要可委派專員赴同業(yè)拆借中心發(fā)行室查看投標(biāo)過程，確認(rèn)發(fā)行結(jié)果及繳款結(jié)果等環(huán)節(jié)。

第二十一條 總行資金營運(yùn)中心應(yīng)在發(fā)行系統(tǒng)至少創(chuàng)建2個(gè)用戶，分別負(fù)責(zé)本行同業(yè)存單發(fā)行條款的錄入和復(fù)核。復(fù)核通過的發(fā)行條款須經(jīng)同業(yè)拆借中心確認(rèn)后生成發(fā)行公告。招標(biāo)發(fā)行和報(bào)價(jià)發(fā)行下，每期同業(yè)存單發(fā)行公告應(yīng)至少向所有投資者披露1個(gè)工作日；定向發(fā)行方式下，總行資金營運(yùn)中心應(yīng)提前至少1個(gè)工作日將發(fā)行意向告知同業(yè)拆借中心。

第二十二條 在招標(biāo)方式下，總行資金營運(yùn)中心應(yīng)在招標(biāo)時(shí)間結(jié)束后1小時(shí)內(nèi)確認(rèn)發(fā)行結(jié)果。報(bào)價(jià)方式下，報(bào)價(jià)發(fā)行結(jié)束后，發(fā)行結(jié)果無須進(jìn)行確認(rèn)。第二十三條 發(fā)行結(jié)果確認(rèn)完成后，總行資金營運(yùn)中心交易人員應(yīng)將有關(guān)審批資料和交易單據(jù)提交總行會計(jì)結(jié)算部、清算中心記賬。

第二十四條 會計(jì)后臺處理。本行同業(yè)存單在會計(jì)上單獨(dú)設(shè)立科目進(jìn)行管理核算，在統(tǒng)計(jì)上單獨(dú)設(shè)立存單發(fā)行及投資統(tǒng)計(jì)指標(biāo)進(jìn)行反映。

總行計(jì)劃財(cái)務(wù)部、會計(jì)結(jié)算部、清算中心經(jīng)辦人員收到總行資金營運(yùn)中心的交易單據(jù)后，審核交易單據(jù)的真實(shí)性、完整性和正確性，及時(shí)完成會計(jì)確認(rèn)、會計(jì)核算、同業(yè)存單結(jié)算和資金匯劃清算等工作。

會計(jì)后臺收到本行同業(yè)存單的投資人繳款后，在繳款日以書面形式將投資人的繳款情況匯總告知總行資金營運(yùn)中心。

第二十五條 總行資金營運(yùn)中心應(yīng)于本行發(fā)行的同業(yè)存單之繳款日，在發(fā)行系統(tǒng)服務(wù)時(shí)間內(nèi)，通過發(fā)行系統(tǒng)提交同業(yè)存單繳款確認(rèn)。

第二十六條 本行同業(yè)存單發(fā)行業(yè)務(wù)有關(guān)文件資料應(yīng)按照本行貨幣市場業(yè)務(wù)檔案管理要求進(jìn)行歸檔管理。

第二十七條 公開發(fā)行的同業(yè)存單可在銀行間市場進(jìn)行交易流通，并可作為銀行間市場回購交易的標(biāo)的物。定向發(fā)行的同業(yè)存單只能在該只同業(yè)存單初始投資人范圍內(nèi)流通轉(zhuǎn)讓。

第二十八條 本行同業(yè)存單二級市場交易應(yīng)通過同業(yè)拆借中心交易系統(tǒng)達(dá)成。第二十九條 本行同業(yè)存單可進(jìn)行的交易品種包括買賣、回購以及人民銀行批準(zhǔn)的其他交易品種。

第三十條 本辦法未盡事宜，按照中國人民銀行《同業(yè)存單管理暫行辦法》、《銀行間市場同業(yè)存單發(fā)行交易規(guī)程》、《銀行間市場清算所股份有限公司同業(yè)存單登記托管、清算結(jié)算業(yè)務(wù)操作規(guī)程》以及同業(yè)拆借中心發(fā)布的其他相關(guān)規(guī)則執(zhí)行。

第三十一條 本辦法由某某銀行股份有限公司負(fù)責(zé)解釋和修訂。

第三十二條 本辦法自發(fā)布之日起施行。